Portefeuille nieuws – winter 2018

Het is weer tijd voor een nieuwe editie van het portefeuille nieuws. Sinds de laatste toevoegingen ben ik mijn portefeuille aan het schoonmaken op het gebied van fossiele energiebronnen. Het vrijgekomen geld heb ik gestoken in technologie fondsen en de ETF’s. Ik had Shell nog steeds in de portefeuille, en nadat ik eerder al ONEOK had verkocht was het nu ook wel tijd om Shell van de hand te doen. Alhoewel het een prima dividend uitbetaald is het gewoon niet meer van deze tijd. Ergens moeten we er een keer mee stoppen. Ik realiseer me wel dat in de ETF’s nog steeds een component fossiele energie zit. Dus ik ben nog niet helemaal fossiel vrij. Maar dit is in ieder geval de eerste stap.

Ook heb ik General Electric verkocht, een van de oudste posities in mijn portefeuille , en een waar ik eigenlijk niet naar omkeek. Door de problemen waarin GE gekomen is en mijn onoplettendheid heeft het geresulteerd in een verlies. Weer een bewijs dat het makkelijker is om ETF’s te kopen in plaats van losse aandelen aan te schaffen.

Maar toch heb ik er nog steeds lol in , zeker in het onderzoek deel. Het is gewoon een kwestie van blijven opletten. Ondanks dat ik koop om niet meer te verkopen. Dus ik blijf er gewoon mee doorgaan.

Voor de technologie, heb ik meer ASML, Apple en Microsoft gekocht. De volgende op de kooplijst is Philips, wat steeds groter wordt in de gezondheidszorg , een nog steeds groeiende markt waar tevens veel wordt geïnvesteerd in de nieuwe technologie. Ik begin met het schrijven van opties en kijk hoe het gaat lopen.

De ETF’s zijn de grootste groeier in de portefeuille, simpelweg vanwege het gemak en het feit dat ze goedkoop zijn. En kosten zijn een belangrijke component als het gaat om het te behalen rendement in de toekomst. Het is ook behoorlijk stabiel, veel minder uitschieters dan in mijn zelf samengestelde portefeuille. Logisch natuurlijk omdat die uit veel minder posities bestaat dan een de honderden die er in een ETF zitten.

Voorlopig is de testcase tussen zelf samenstellen en simpelweg een ETF kopen, steeds meer in het voordeel van de ETF. En daar zal ik in 2019 ook meer in gaan investeren.

November 2018 – Dividend

De maand november is ook alweer voorbij en we naderen het einde van het jaar alweer. Eens kijken wat deze maand aan dividend heeft opgeleverd. Zoals altijd is november een maand van weinig inkomsten uit dividend, dit jaar is er ook eenpositie uit mijn portefeuille gegaan die in november uitkeerde. Namelijke ONEOK. Dus houden we alleen Apple over. Ten opzichte van vorig jaar november een daling van 13%. Volgende maand de laatste dividend update van 2018 en een resultaat overzicht.

Een kort lijstje al met al :

DateStockCurrencyAmount
15-11-2018AppleEUR9,69
TotalEUR9,69

Portefeuille nieuws – zomer 2018

Na een tijd geen wijzigingen te hebben gedaan naast het iedere maand aankopen van ETF’s , waar weinig over te melden valt heb ik nu weer een paar zelf uitgekozen bedrijven aan de portefeuille toegevoegd.

Nu de balans er is heb ik weer wat eigen huiswerk gemaakt en zijn er wat nieuwe aandelen in de portefeuille gekomen. Europa loopt nog steeds mank met de politieke ontwikkelingen rondom de Brexit, Italië en aanverwante risico’s. Aangezien timing niets voor mij is heb ik gewoon wat aandelen aan mijn kooplijst toegevoegd en deze aangeschaft of ik ga ze nog aanschaffen. De nieuwe aankopen tot nu toe zijn :

BMW

BMW zit al een tijd in de hoek waar de klappen vallen, diesels, handelsoorlog perikelen en de achterstand in elektrische modellen hebben ervoor gezorgd dat alle Duitse autofabrikanten al een tijdje niet veel swung meer hebben. Nog steeds wordt er echter op iedere auto goed geld verdiend. Genoeg om ook de concurrentie met de elektrische concurrenten aan te kunnen. Het is op dit moment afwachten met betrekking tot de economische ontwikkelingen en de Brexit , handelsoorlog en valuta perikelen. Die kunnen zeker op korte termijn roet in het eten gooien. Maar met de merk status en de kwaliteit van BMW is het zeker mogelijk om in de toekomst een A merk te blijven. Tevens keren ze ook een prima dividend uit.

Al met al genoeg redenen om BMW toe te voegen aan de portefeuille.

Starbucks

Stond al een tijdje op de wensenlijst en nu heb ik genoeg geld om Starbucks aan de portefeuille toe te voegen. Sinds 2010 betalen ze inmiddels dividend uit en het doel is om dit te laten groeien. Het hele jaar loopt de koers al wat achter en gezien de correctie die nu gaande is , was het een mooi moment om toe te slaan.

De concurrentiepositie is nog steeds stevig en de schuldenpositie is ook geen probleem in mijn ogen. De zaken gaan met name buiten de VS nog steeds beter en binnen de VS is er ook een slag gaande om de boel weer beter op de rit te krijgen. Al met al voor mij een prima aanwinst. Eens kijken hoe dit zich gaat ontwikkelen.

Nike

Last but not least, Nike. Een hoop gedoe rondom Kaepernick en afwachtende verkoopcijfers. Na een hele tijd Adidas in de portefeuille te hebben gehad , maar deze een koers had bereikt die te veel winst bevatte om niet eens te verkopen heb ik nu de andere grootmacht op het gebied van vrijtijds en sportkleding in de portefeuille.

Geen andere reden dan eigenlijk ook bij Adidas, nog steeds maken ze relevante producten voor een heel brede doelgroep, iedereen heeft wel een paar schoenen, of andere items van Nike waar ze vroeger maanden voor spaarden en deze graag wilde hebben. Nog steeds lopen ze voorop wat betreft de limited sneaker runs , collabs en andere marketing trucs om mensen aan zich te binden. Veel sub culturen hebben voorkeuren voor bepaalde modellen en ook daar wordt al handig op ingespeeld.

Dus nu heb ik mij niet laten leiden door de cijfers, maar door wat ik om mij heen zie. Nog steeds relevant voor de jongeren en ook de oudere jongeren en ouderen kopen nog steeds Nike en Adidas. En dat zie ik voorlopig ook niet veranderen.

Juli 2018 – Dividend

Tijd voor een nieuwe dividend update, het sneeuwbal effect begint langzaam aan zijn vruchten af te werpen. Voor deze maand 104% aan dividend bijgekomen ten opzichte van dezelfde maand vorig jaar. Dit wordt veroorzaakt door het uitbreiden van de portefeuille en een aantal kleine verhogingen. Daar tegenover staan de wisselkoers effecten die nog steeds wat nadeliger zijn dan vorig jaar. Al met al een leuke vooruitgang in dit experiment.

De cijfers :

DateStockCurrencyAmount
27-07-2018Walt Disney CompanyEUR0,72
26-07-2018Cisco SystemsEUR7,97
25-07-2018General Electric CompanyEUR2,28
17-07-2018W.P. Carey IncEUR8,79
05-07-2018Vanguard FTSE all world UCITS ETFEUR39,23
04-07-2018Vanguard dividend appreciation ETFEUR1,47
03-07-2018Coca-Cola CompanyEUR5,04
TotalEUR65,50

Juni 2018 – Dividend

En weer is er een maand voorbij gevlogen , het is dus weer tijd voor het maandelijkse overzicht van de uitbetaalde dividenden. Het is weer omhoog gegaan in vergelijking met juni 2017 3,2% ongeveer, precies zoals de bedoeling is.
Qua posities in de portefeuille zijn er niet veel veranderingen, en groeit het dividend gestaag.

Het grappige van deze investeringsstrategie is dat hij eenvoudig te volgen is.
De enige voorwaarde is doorzettingsvermogen, dat is eigenlijk alles.

In combinatie met het verlagen van schulden en simpele besparingen wordt de kracht van samengestelde rente (in dit geval dividend) enorm snel duidelijk. Je hoeft het alleen te proberen en vol te houden om het te zien.

De cijfers:

DateStockCurrencyAmount
26-06-2018Deutsche PfandfabriekEUR107,00
21-06-2018Icahn EnterprisesEUR1,51
19-06-2018HAL TrustEUR31,00
17-06-2018DowDupont EUR3,28
14-06-2018Microsoft EUR7,24
12-06-2018Emerson Electric CompanyEUR4,18
07-06-2018ASM InternationalEUR8,00
06-06-2018UnileverEUR3,87
TotalEUR166,08

Mei 2018 – Dividend

Iets sneller dan met het dividend overzicht van april. Mei is alweer aan de beurt. Lager dan vorig jaar qua uitkering want een aantal uitbetalingen vielen net buiten mei. In procenten -44% maar in harde euro’s toch weer een leuk bedrag en een bevestiging dat de strategie prima is. Nu de balans tussen de eigen keuzes en het ETF deel van de portefeuille bijna in orde is ga ik ook weer proberen wat nieuwe fondsen uit te zoeken. Eens kijken hoe dat gaat uitpakken.

Het overzicht :

DateStockCurrencyAmount
30-05-2018Bayer AGEUR14.00
30-05-2018Unibail-RodamcoEUR5,40
18-05-2018K+G AG EUR14.00
18-05-2018Porsche Automobil Holding EUR17,60
17-05-2018Apple IncEUR6,24
14-05-2018NSIEUR13,44
10-05-2018Amsterdam CommoditiesEUR42.00
09-05-2018ASML HoldingEUR5,60
TotalEUR118,28

Portefeuille nieuws – januari, februari en maart 2018 wijzigingen

Het is weer een paar maanden geleden dat ik een portefeuille update heb geschreven, dit was voornamelijk te wijten aan het in balans krijgen van de verhouding tussen index volgende ETF’s en zelfgekozen aandelen binnen de portefeuille. Inmiddels is deze verhouding aardig op orde en kan ik mij weer gaan richten op nieuwe aandelen die ik wil gaan opnemen.

De afgelopen tijd heb ik een paar bestaande posities uitgebreid, dit zijn Munich Re, ASM International and Amsterdam commodities. Jungheinrich is een nieuwe toevoeging, een bedrijf gespecialiseerd in logistieke systemen en dan met name voor opslagruimtes en distributiecentra. In deze tijd van groeiende behoefte aan spullen die tot je deur geleverd worden is dit een prima bedrijf om wat aandelen van te hebben. Tot we als mensheid eindelijk doorhebben dat we al die spullen eigenlijk niet nodig hebben. Het betaalt ook een prima dividend uit, dus ook aan die eis wordt voldaan.

Ik heb ONEOK verkocht, dit is een van de leidende bedrijven op het gebied van aardgas in de VS. Het heeft een aardige tijd in de portfolio gezeten en de prijs van het aandeel was flink opgelopen, en in de tussentijd ook prima dividenden ontvangen. De winst genomen en daarnaast is het ook in het kader van bewuster investeren , weg van de fossiele brandstoffen en meer naar andere vormen van energie.

Deze bedrijven zitten ook in de ETF’s die ik heb dus helemaal ben ik er nog niet vanaf en dat zal ook nog wel even duren. Ik heb tijdens het onderzoeken naar meer duurzame en milieuvriendelijke investeringsopties gezien dat veel van de meest vooruitstrevende en interessante bedrijven nog niet zijn genoteerd aan een beurs. De meeste bevinden zich nog in een start up fase , of zijn net een paar jaar winstgevend.

Natuurlijk heb je Tesla maar dat is niet mijn soort bedrijf om in te investeren, voor nu is het gewoon blijven onderzoeken en kijken waar de mogelijkheden zitten. Een bedrijf waar ik momenteel naar kijk is Umicore, een bedrijf dat groot is in het recyclen van grondstoffen en in het onderzoek naar de mogelijkheden op het gebied van het recyclen van materialen. Zodra ik hier in investeer laat ik het weten.

Maart 2018 – Dividend

En weer is er geruisloos een maand voorbij gegaan, dus is het weer tijd voor een opsomming van het verkregen dividend voor deze maand. Ook deze maand weer last van de huidige dollar/Euro koers. Dat zie je terug in een daling van 16% ten opzichte van vorig jaar maart.

De fluctuaties op de valutamarkten hebben nog steeds een impact. Daar deze er altijd zullen zijn en ik maar een hele kleine portefeuille heb is het niet zinvol om mijn portefeuille te gaan beschermen tegen deze fluctuaties. Dus nemen we het gewoon zoals het is.

Maart cijfers :

DateStockCurrencyAmount
29-03-2018Unibail-RodamcoEUR5,40
26-03-2018Royal Dutch ShellEUR38,18
21-03-2018Unilever EUR3,59
16-03-2018
DowDupont incEUR3,09
10-03-2018Emerson Electric CompanyEUR3,94
09-03-2018MicrosoftEUR6,83
TotalEUR61,03

Februari 2018 – Dividend

Weer een maand voorbij, dus weer hoog tijd voor een dividend update. Februari is altijd de kortste maand en de maand met de minste dividend uitkeringen. In mijn verzameling posities althans. Toch hebben de 2 die dividend uitkeren toch gezorgd voor een stijging van 12% in dividend uitkering ten opzichte van vorig jaar februari. Een mooie stijging zonder dat er posities bij zijn gekomen die uitkeren in deze maand.

De komende maanden gaan als het goed is een stijging laten zien doordat nieuwe posities dividend gaan uitkeren en hopelijk blijft dit het hele jaar zo doorgaan.

De cijfers :

DateStockCurrencyAmount
15-02-2018AppleEUR5,16
14-02-2018ONEOKEUR6,31
TotalEUR11,47

Portefeuille nieuws – wijzigingen november en december

Weer een tweemaandelijkse update in plaatse van de gebruikelijke maandelijkse update, wederom vanwege de herijking van mijn portefeuille tussen de ETF’s en mijn eigen uitgezochte aandelen. Ik ben ook wat aan het experimenteren geslagen met opties. Met name het schrijven van put opties , tot nu toe heeft dat wel wat extra geld opgeleverd.

Wat je doet bij het schrijven van een put is het aangaan van een verplichting tot kopen van de aandelen van een bedrijf, bij het aflopen van de optie. Hiervoor ontvang je een premie, de dan geldende prijs van de optie.

ALs voorbeeld nemen we bedrijf X, met een koers van 50 euro. Als ik gewoonweg 100 aandelen koop kost mij dit dus 5000 euro. Als ik bijvoorbeeld een optie schrijf met een uitoefenprijs van 45 euro aan het begin van de maand die afloopt in de 3e week van die maand ga ik dus het risico aan om 100 aandelen te moeten kopen voor 45 euro.

Laten we zeggen dat de prijs van deze optie aan het begin van de maand 1 euro is. Dit gaat dan keer 100 omdat optie contracten altijd over 100 aandelen gaat. Dan krijg ik als compensatie voor mijn risico 100 euro.

Dit zijn overigens willekeurig gekozen getallen , met geen enkele relatie tot de werkelijke prijsbepaling van opties.

Dus als ik dus een put optie verkoop, verkoop ik aan iemand het recht om 100 aandelen van bedrijf X, in dit geval tegen een prijs van 45 euro te kunnen verkopen aan mij. Ik neem dus die verplichting op mij.

Dus wat kan er nu gebeuren wanneer de optie afloopt? Laten we de mogelijkheden even doornemen. Een daarvan is dat de aandelen hoger staan dan de uitoefenprijs van 45 euro. Ik wordt nu niet aan mijn verplichting gehouden, dus ik hou de premie. Immers op de open markt is de prijs van de aandelen hoger en kan de persoon die van mij de optie heeft gekocht zijn aandelen beter op de markt verkopen. Klinkt als gemakkelijk geld verdienen, toch ?

Niet echt natuurlijk, er zit risico aan deze activiteit. Dat is waarom men bereid is om mij die 100 euro te betalen.
Ik ga namelijk zoals gezegd de verplichting aan om 100 aandelen tegen de afgesproken prijs van 45 euro te kopen.

Nu gaan we dus de andere kant bekijken, de prijs is gezakt tot onder de uitoefenprijs van 45 euro. Ik wordt dus gehouden aan mijn verplichting om de aandelen te kopen voor deze 45 euro. Is dit perse slecht voor mij ? Natuurlijk is er het verlies ten opzichte van de dan geldende marktprijs. Die onder de 45 euro zit. Ik heb echter de 100 aandelen die ik anders aan het begin van de maand voor 5000 euro had gekocht nu voor 45 euro plus de extra korting van de ontvangen 100 euro.

Als je voor de lange termijn investeert is dit geen groot probleem. Let wel op dat in theorie de markt in zijn geheel kan instorten en de prijs van bedrijf X op nog maar 15 euro staat. Dan verlies je dus flink. Of in het ergste geval gaat bedrijf X failliet. Dan is de waarde van het aandeel 0.

In dat laatste geval kan je altijd voor de expiratiedatum je optie nog terugkopen tegen een flink hogere prijs natuurlijk en pak je dat verlies. Als dit gebeurd is het sowieso een goed idee om je keuze strategie eens tegen het licht te houden.

Het is dus een beetje kopen met een korting of premie binnenhalen afhankelijk van de koers op de datum van expiratie. Hier zit overigens nog een verschil tussen Europese opties en Amerikaanse maar dat gaat wat te ver nu.

Zorg er overigens voor dat je dat bedrag wat je mogelijk moet uitgegeven, in dit geval 4500 euro. Altijd achter de hand hebt op een spaarrekening of anderzijds, doe dit nooit ongedekt. Wellicht ga ik nog een serie schrijven over de werking van opties , echter zijn er hierover veel boeken en websites te vinden. Dus voorlopig behandel ik alleen wat ik toepas. En ik ben erg benieuwd of dit wat extra’s gaat opleveren. Tot de volgende keer !